SUEZ étend sa présence en Chine par l’acquisition des intérêts minoritaires de SUEZ NWS et Suyu

• SUEZ annonce un accord pour l’acquisition des participations minoritaires de NWS dans toutes les activités communes des deux Groupes en Grande Chine pour un montant de 693 M€1.
  
• Cette acquisition renforcera la capacité du Groupe à remporter des contrats d‘envergure et à forte valeur ajoutée sur un marché à fort potentiel.
• La transaction valorise SUEZ NWS et Suyu à 1,7 Md€ en valeur d’entreprise.
• Cette transaction sera immédiatement relutive en matière de résultat net récurrent et de Free Cash Flow récurrent.
• La transaction devrait être finalisée d’ici la fin du premier trimestre 2021².

SUEZ annonce aujourd’hui avoir signé un accord avec son partenaire historique NWS Holdings Limited (NWS) pour acquérir les participations minoritaires de NWS dans toutes les activités communes des deux Groupes en Grande Chine. Avec ces acquisitions, le Groupe renforce sa présence en Grande Chine et simplifie la structure de ses activités dans la région. À l’issue de l’opération, SUEZ détiendra 100 % de SUEZ NWS et Suyu.

La Grande Chine constituant un marché à fort potentiel, le renforcement de l’ancrage de SUEZ dans la région est une priorité stratégique du Groupe depuis de nombreuses années. Les investissements de SUEZ en Grande Chine, portés notamment par une culture de partenariat reconnue, ont permis au Groupe de s’imposer comme un leader des services à l’environnement grâce à son expertise technologique et à sa renommée. Le Groupe SUEZ, convaincu des défis écologiques que souhaite relever la Grande Chine, s’appuie sur ses technologies et solutions innovantes pour accélérer sa croissance en Asie-Pacifique.

Ces acquisitions sont en ligne avec les objectifs de réallocation sélective du capital identifiés dans le plan stratégique Shaping SUEZ 2030. Grâce à une structure optimisée de ses activités, le Groupe renforce sa capacité à remporter des contrats d’envergure et à forte valeur ajoutée, tout en créant plus de valeur pour ses parties prenantes.

Le montant de la transaction s’évalue à environ 6931 M€. Ainsi, cette transaction valorise SUEZ NWS et SUYU à près de 1,7Md€, dont environ 150M€ de dette nette. En 2019, les deux entités consolidées ont généré un EBITDA d’environ 193 M€ et un résultat net d’environ 113 M€. Ces transactions contribueront positivement au résultat net récurrent et au Free Cash Flow récurrent du Groupe dès leur finalisation, par l’augmentation du résultat des sociétés mises en équivalence en ce qui concerne Suyu et en réduisant les intérêts minoritaires en ce qui concerne SUEZ NWS.

En détenant 100 % des deux sociétés, SUEZ renforcera sa capacité à accélérer la croissance de ses résultats et de son chiffre d’affaires pour les années à venir.

Bertrand CAMUS, Directeur Général de SUEZ, a déclaré :

SUEZ NWS

En 2017, SUEZ a regroupé toutes les activités Eau et Déchets du Groupe en Chine continentale, à Macao, à Hong-Kong et à Taïwan en une seule entité : SUEZ NWS, formée avec son partenaire historique NWS. Depuis lors, SUEZ détenait 58 % du capital de SUEZ NWS et assumait pleinement la direction de la co-entreprise.

L’acquisition des 42 % restants détenus par NWS annoncée aujourd’hui marque une nouvelle étape dans l’engagement à long terme de SUEZ en Asie. Par cette opération, SUEZ poursuit son développement dans la région et renforce sa position de leader des services à l’environnement afin de saisir de nouvelles opportunités et remporter des contrats à forte valeur ajoutée.

Avec plus de 70 contrats de gestion de l’eau et des déchets dans plus de 30 villes, gérés au quotidien par 9 000 collaborateurs, SUEZ développe déjà depuis de nombreuses années son expertise en Asie avec ses partenaires locaux. À ce jour, plus de 25 millions de personnes bénéficient des services d’approvisionnement en eau de SUEZ en Chine. La ville de Chongqing en est une illustration, avec 2,2 millions d’habitants et de clients commerciaux desservis quotidiennement et la mise en oeuvre de solutions de pointe. Dans les activités de Déchets, le Groupe a considérablement élargi sa présence en Asie ces dernières années. SUEZ est notamment devenu le premier fournisseur de services de gestion des déchets à Hong-Kong, et exploite 7 installations de traitement des déchets dangereux en Chine continentale et à Taiwan.

Au-delà de la prestation de services, SUEZ a toujours affirmé sa volonté d’avoir un impact social et économique positif, notamment grâce à des solutions qui répondent aux priorités de l’économie circulaire et du développement durable.

SUYU

En 2015, SUEZ et NWS ont signé, à travers leur co-entreprise Suyu (détenue à parts égales), un accord avec Chongqing Water Assets pour créer ensemble Derun Environment.

Derun Environment, à travers sa participation de 50,04 % dans Chongqing Water Group et de 43,86 % dans Chongqing Sanfeng³, est un groupe leader dans les activités Eau et Déchets en Chine. Derun Environment constitue une plateforme d’investissement pour accélérer considérablement le développement et la mise en oeuvre de solutions innovantes dans la région de Chongqing.

À la suite de l’acquisition de la participation indirecte de 50% de NWS dans Suyu, SUEZ détiendra désormais 25,1 % de Derun Environment. En augmentant sa participation, SUEZ renforce son engagement et son partenariat avec Chongqing Water Assets. SUEZ continuera à développer et à mettre en oeuvre des solutions de pointe pour optimiser la gestion du traitement de l’eau et des eaux usées, en partenariat avec la municipalité et ses partenaires.

Les transactions, qui devraient être finalisées d’ici la fin du premier trimestre 2021, seront soumises à l’approbation réglementaire et aux clauses suspensives habituelles.

¹ Taux de change EUR/HKD de 9,43 au 11 janvier 2021 appliqué au montant total des transactions s’établissant à 6 533 M HKD.
² Sous réserve de l’approbation des autorités réglementaires et de la levée de l’ensemble des clauses suspensives.
³ Chongqing Water Group Company., Ltd. et Chongqing Sanfeng Environment Group Corp., Ltd. sont des sociétés cotées à la Bourse de Shanghai.